Portefeulje op risiko (PAR)

Portefeulje op risiko is die persentasie van jou uitstaande leningsboek wat by leners sit wat 'n betaling agterstallig het. Dit is die enkele syfer wat die meeste dopgehou word in lenings, want dit beantwoord die vraag wat elke uitlener, befondser en reguleerder eerste vra: hoeveel van die geld wat aan jou verskuldig is, wys tekens dat dit dalk nie gaan terugkom nie?

Die belangrike deel is wat in die teller ingaan. PAR tel nie die gemiste paaiement nie. Dit tel die hele uitstaande saldo van elke lening met enige laat betaling. 'n Lener wat 10 000 skuld en een paaiement van 500 gemis het, voeg 10 000 by jou portefeulje op risiko, nie 500 nie.

Dit is doelbewus. Sodra 'n lener een betaling mis, is die hele lening in twyfel, nie net die deel wat hulle oorgeslaan het nie.

Die PAR-formule

markup

PAR (N dae) = Uitstaande saldo van lenings met 'n betaling meer as N dae laat
              ─────────────────────────────────────────────────────────────
                        Totale uitstaande leningsportefeulje

Albei syfers word op dieselfde datum gemeet. Die noemer is die bruto uitstaande portefeulje — alle hoofsom wat nog aan jou verskuldig is, presterend en nie-presterend saam.

Uitgewerkte voorbeeld. Jou boek het 2 000 000 uitstaande oor 400 lenings. Een-en-dertig lenings het 'n betaling meer as 30 dae laat, en daardie een-en-dertig lenings het 'n gesamentlike uitstaande saldo van 180 000.

PAR 30 = 180 000 ÷ 2 000 000 = 9%

Waarom die "N dae" saak maak

PAR word altyd met 'n drempel aangehaal: PAR 1, PAR 14, PAR 30, PAR 90. Die drempel bepaal hoe laat 'n betaling moet wees voordat die lening as op risiko tel.

Die konvensie wat feitlik almal gebruik, is kumulatief en geneste. PAR 30 beteken elke lening met 'n betaling 30 of meer dae laat — wat die lenings insluit wat 60, 90 en 200 dae laat is. Dus:

• PAR 1 ⊇ PAR 30 ⊇ PAR 90
• PAR 1 sal altyd die grootste syfer wees, PAR 90 die kleinste
• Die syfers is nie bedoel om bymekaargetel te word nie

Dit is die definisie wat deur CGAP gebruik word, deur MIX Market voordat dit gesluit het, en deur die meeste sentrale banke en ontwikkelingsbefondsers. As jy 'n PAR 30-syfer aan 'n belegger stuur, is dit wat hulle sal aanvaar jy bedoel.

PAR is nie dieselfde as ouderdomsgroepe nie

Ouderdomsgroepe — 1–30 dae, 31–60, 61–90, 90+ — is wedersyds uitsluitend. Elke lening verskyn in presies een groep, en die groepe tel op tot jou totale agterstallige portefeulje.

PAR-drempels oorvleuel. Elkeen bevat die drempels bo hom.

Albei aansigte is nuttig en die meeste uitleners het albei nodig. Ouderdomsgroepe vertel jou waar die agterstand gekonsentreer is en hoe dit van maand tot maand beweeg. PAR vertel jou die hoofsyfer van blootstelling op 'n gegewe diepte. Die fout is om hulle in een tabel te meng sonder om te merk watter is watter, want 'n taknaam wat "PAR 30: 9%" langs "PAR 60: 6%" lees, sal óf 'n wanbetalende lener dubbel tel óf aanvaar dat die syfers moet optel. Hulle moet nie.

As jy albei rapporteer, merk hulle duidelik. "Betalings meer as 30 dae agterstallig" vir PAR. "Lenings 31 tot 60 dae laat" vir groepe.

Hoe goed en sleg lyk

Maatstawwe word altyd teen PAR 30 aangehaal. Growwe bedryfsbande:

PAR 30LesingOnder 5%Gesond. Normaal vir 'n goed bestuurde boek.5% – 10%Hou fyn dop. Iets in invordering of kredietbeoordeling gly.Bo 10%Ernstig. Verwag vrae van befondsers en reguleerders.

Behandel dit as 'n vertrekpunt, nie 'n reël nie. Jou basislyn hang sterk af van wat jy uitleen:

• Salarisafgetrekte lenings behoort baie lae PAR te hê — dikwels onder 2% — omdat terugbetaling by die bron geneem word. 'n Salarisboek op 6% het 'n werklike probleem.
• Onversekerde mikrolenings aan handelaars dra struktureel hoër agterstande, en 'n gedissiplineerde uitlener kan op 8% loop met sterk verhalingskoerse en steeds winsgewend wees.
• Groeplenings met gesamentlike aanspreeklikheid sit gewoonlik laer as individuele lenings in dieselfde mark, omdat die groep korttermyntekorte absorbeer voordat dit jou bereik.
• Seisoenale boeke — veral landbou — sal voorspelbaar voor oestyd opskiet. Vergelyk met dieselfde maand verlede jaar, nie verlede maand nie.

Stel jou eie drempels teen jou eie geskiedenis en jou koste van fondse. 'n Stygende neiging op 'n lae syfer maak meer saak as 'n plat hoë een.

Waar PAR stilweg verkeerd loop

PAR is maklik om te bereken en maklik om te verwring. Die meeste van die verwringing is nie bedrog nie — dit is boekhouding wat gedryf het.

Afgeskrewe lenings wat op die boeke bly. As jy 'n lening afskryf maar dit nooit uit die uitstaande portefeulje verwyder nie, blaas dit beide teller en noemer op en laat jou PAR kunsmatig stabiel lyk. As jy dit korrek verwyder, styg PAR, want jou noemer het gekrimp terwyl die gesonde lenings gebly het. Dit is die eerlike syfer. Uitleners wat afskrywing vermy omdat dit die verhouding seermaak, lieg eerstens vir hulleself.

Geherstruktureerde lenings wat na nul teruggestel word. Om 'n agterstallige lening te herskeduleer en dit as opgedateer te beskou, is die oudste manier om PAR beter te laat lyk. 'n Geherstruktureerde lening wat 90 dae laat was, is nie 'n presterende lening op dag een van sy nuwe skedule nie. Volg geherstruktureerde lenings as 'n aparte lyn en rapporteer hulle naas PAR, nie binne dit nie.

Agterstande gedateer vanaf die verkeerde dag. As 'n betaling op die 5de verskuldig was, op die 20ste ontvang is, maar op die 25ste geboek is, hang die lening se dae-laat-syfer heeltemal af van watter van daardie datums jou stelsel gebruik. Gebruik die vervaldatum en die werklike betalingsdatum. Boekingsdatum is 'n administratiewe gebeurtenis, nie 'n lenersgebeurtenis nie.

Gedeeltelike betalings verkeerd toegewys. As 'n lener 'n deel van 'n paaiement betaal en jou stelsel dit in die verkeerde volgorde toepas, kan die lening opgedateer lyk terwyl die hoofsom steeds kort is — of laat lyk wanneer dit nie is nie. Dit is hoekom die toewysingswaterval saak maak: boetes, dan fooie, dan rente, dan hoofsom, elke keer op dieselfde manier toegepas.

Vooruitbetalings wat agterstande wegsteek. 'n Lener wat twee paaiemente vroeg betaal en dan drie mis, kan in 'n naïewe berekening steeds 'n positiewe saldo teen skedule wys. PAR moet toets teen die paaiement wat verskuldig is, nie die kumulatiewe bedrag betaal nie.

Verskillende noemers tussen verslae. Bruto portefeulje, netto van voorsienings, slegs hoofsom, hoofsom plus rente ontvangbaar — elkeen gee 'n ander PAR. Kies een, skryf dit neer, en gebruik dit oral. Die meeste uitleners behoort bruto uitstaande hoofsom te gebruik.

PAR is 'n simptoom, nie 'n diagnose nie

'n PAR-syfer vertel jou iets is verkeerd. Dit vertel jou nie wat nie. Lees dit saam met:

• Invorderingskoers — watter persentasie van wat hierdie maand verskuldig geword het, werklik ingevorder is. 'n Dalende invorderingskoers is die leidende aanwyser; PAR is die sloerende een.
• Ouderdomsgroepe — is die agterstand vars (1–30 dae, herwinbaar met 'n telefoonoproep) of oud (90+, waarskynlik weg)? Twee uitleners met identiese PAR 30 kan in heeltemal verskillende posisies wees.
• Oorrolkoerse — watter aandeel van die 1–30-groep volgende maand na 31–60 beweeg. Dit is waar jy sien of invordering werk of misluk.
• Voorsiening vir leningsverliese — PAR vertel jou wat op risiko is; voorsiening vertel jou wat jy reeds daarteen opsy gesit het.
• PAR per beampte, tak en produk — 'n 9%-syfer op boekvlak versteek dikwels een tak op 3% en 'n ander op 22%. Die gemiddelde is die minste nuttige snit van die data.

Hoekom die meeste klein uitleners nie hul PAR kan sien nie

Die formule is rekenkunde. Die probleem is die data.

Om PAR korrek te bereken, het jy vir elke lening, op enige gegewe datum, nodig: die uitstaande saldo, die volle skedule van paaiemente verskuldig, elke betaling ontvang met sy werklike datum, en 'n konsekwente reël vir hoe daardie betalings toegepas is. Op 'n sigblad met 'n paar honderd lenings oor drie takke is dit 'n week se werk — en teen die tyd dat dit klaar is, is die syfer 'n week oud.

Dus word dit nie gedoen nie. In plaas daarvan weet die uitlener min of meer wie agter is omdat 'n leningsbeampte 'n lys hou, en die werklike posisie kom eers na vore wanneer 'n befondser daarvoor vra of 'n tak geoudit word. Teen daardie tyd het die vars agterstand wat met 'n telefoonoproep herwin kon word, in die 90-dae-groep verouder.

PAR is nie waardevol as 'n maandeindeverslag nie. Dit is waardevol op 'n Dinsdagoggend, wanneer die lenings wat oor die naweek 5 dae laat geraak het, nog gered kan word.