Agterstallige bedrae

Agterstalligheid het twee afsonderlike betekenisse in finansies, en hulle word dikwels verwar omdat een negatief en die ander heeltemal neutraal is.

1. Agterstallige bedrae. ’n Lener wat “agterstallig” is, het versuim om bedrae te betaal toe hulle verskuldig was. Die agterstallige saldo is die totale bedrag wat tans agterstallig is.
2. Betaling aan die einde van ’n tydperk. ’n Betaling wat “agterna” gemaak word, word ná die tydperk waarop dit betrekking het, eerder as vooruit. Rente wat agterna betaal word, of ’n salaris wat aan die einde van die maand betaal word, is nie laat nie — dit is bloot so gestruktureer dat dit verskuldig word nadat die diens of die leentydperk verstryk het.

Die eerste betekenis impliseer ’n probleem. Die tweede is ’n normale betalingskonvensie en impliseer niks oor of die betaler agter is nie.

Agterstallige bedrae (agterstallig)

• Betekenis: Betalings wat gemaak moes word en nie gemaak is nie
• Impliseer wanbetalingsrisiko? Ja
• Voorbeeld: Drie gemiste paaiemente van altesaam 3,600
• Teenoorgestelde: Huidig, op datum

Agterna betaal (tydsberekening)

• Betekenis: Betalings wat aan die einde van die tydperk waarop dit betrekking het, verskuldig word
• Impliseer wanbetalingsrisiko? Nee
• Voorbeeld: Rente vir Januarie gehef en betaalbaar op 31 Januarie
• Teenoorgestelde: Vooruit betaal

Betekenis 1: Agterstallige bedrae

Waaruit ’n agterstallige saldo bestaan

Die agterstallige saldo is die som van alles wat tans agterstallig is — nie die lening se uitstaande saldo nie.

• Agterstallige kapitaal: Die kapitaalgedeelte van paaiemente wat verskuldig geraak het en nie betaal is nie
• Agterstallige rente: Die rentegedeelte van daardie paaiemente
• Laatbetalingsfooie / boetes: Heffings wat vir die gemiste betalings gehef word, onderhewig aan enige regulatoriese perk
• Ander agterstallige heffings: Versekeringspremies, invorderingskoste of ander fooie waar die ooreenkoms dit toelaat

Uitgewerkte voorbeeld

’n Lener het drie maandelikse paaiemente van 1,200 elk gemis. Elke paaiement bestaan uit 800 kapitaal en 400 rente. Laatbetalingsfooie van 60 per gemiste betaling is toegepas.

• Agterstallige hoofsom (3 × 800): 2,400
• Agterstallige rente (3 × 400): 1,200
• Laatgelde (3 × 60): 180
• Totale agterstalligheid: 3,780
• Totale uitstaande balans op die lening: 14,500

Agterstalligheid van 3,780 is nie dieselfde as blootstelling van 14,500 nie. Die agterstalligheidsyfer is wat tans agterstallig is; die uitstaande balans is die volle bedrag wat nog verskuldig is, met inbegrip van paaiemente wat nog nie betaalbaar is nie. Om die twee te verwar is die mees algemene fout met hierdie term — en dit is die rede waarom die agterstalligheidskoers kredietrisiko onderskat, soos hieronder uiteengesit.

Agterstalligheid, Wanbetaling en Dae Agterstallig

Drie verwante terme wat verskillende dimensies van dieselfde situasie beskryf:

• Agterstalligheid (Bedrag): Beantwoord hoeveel agterstallig is?
• Wanbetaling (Status): Beantwoord of die lening laat is?
• Dae agterstallig / DPD (Tyd): Beantwoord hoe lank dit al laat is?

'n Lening met 3,780 agterstallig, wanbetalend, op 85 DPD is een lening wat op drie maniere beskryf word. Verslagdoening behoort al drie te bevat, want elkeen dryf verskillende besluite: die bedrag dryf die invorderingsteiken, die status dryf klassifikasie, en die ouderdom dryf die behandelingstrategie.

Die Agterstalligheidskoers en Waarom Dit Misleidend Is

Agterstalligheidskoers = Totale agterstalligheid / Bruto leningsportefeulje × 100

Hierdie verhouding is intuïtief en word wyd aangehaal, en dit onderskat kredietrisiko stelselmatig — dikwels met 'n faktor van vier of vyf.

Die rede volg direk uit die voorbeeld hierbo. Deur slegs die 3,780 agterstallig te tel, word die oorblywende 10,720 op daardie lening as gesond behandel, terwyl die lener se versuim om te betaal in werklikheid die hele balans aan risiko blootstel. Portefeulje onder risiko, wat die volle uitstaande balans van enige lening met agterstalligheid tel, is die standaardkonvensie juis omdat dit hierdie verwringing vermy.

Gebruik die agterstalligheidsyfer vir waarvoor dit geskik is — om die onmiddellike invorderingsteiken te bepaal en die beweging van agterstallige bedrae te volg — en gebruik PAR vir kredietkwaliteitverslagdoening.

Die Bestuur van 'n Agterstalligheidsaldo

Betalingstoewysing. Wanneer 'n gedeeltelike betaling inkom, bepaal die waterval wat dit vereffen — fooie, dan rente, dan hoofsom, of oudste agterstalligheid eerste, afhangende van die ooreenkoms en beleid. Dit bepaal sowel die oorblywende agterstalligheidsaldo as die gerapporteerde DPD, dus moet toewysingslogika gedefinieer en konsekwent toegepas word.

Agterstalligheidskennisgewings. Baie jurisdiksies vereis dat kredietgewers leners binne 'n vasgestelde tydperk van agterstalligheid in kennis stel, met vermelding van die agterstallige bedrag, hoe dit bereken is, die toegepaste koste en die gevolge van nie-betaling. Vereistes wissel en moet plaaslik bevestig word.

Verstekrente- en boetebeperkings. Heffings wat op agterstallige bedrae toegepas word, word dikwels deur regulasie beperk, en in sommige jurisdiksies mag totale heffings nie 'n veelvoud van die hoofsom oorskry nie. Die toepassing van boetes wat 'n reeds onbekostigbare saldo verder laat ophoop, is sowel 'n gedragsrisiko as gewoonlik teenproduktief vir invordering.

Kapitalisering van agterstallige bedrae. By herstrukturering mag opgehoopte agterstallige bedrae by die hoofsom gevoeg en oor 'n nuwe skedule heramortiseer word. Dit delg die agterstallige saldo en stel die dae agterstallig terug — daarom moet kapitalisering as 'n noodherstrukturering geklassifiseer word eerder as om as 'n regstelling behandel te word. Die lener se totale verpligting neem toe, en die lening se risiko-klassifikasie behoort nie bloot te verbeter omdat die agterstalliglyn nou leeg is nie.

Versnelde opeisbaarheid. Die meeste leningsooreenkomste laat die uitlener toe om, ná 'n bepaalde tydperk van agterstalligheid, die hele uitstaande saldo onmiddellik opeisbaar te verklaar. Versnelde opeisbaarheid verander die agterstallige bedrag in die volle blootstelling, en is gewoonlik 'n voorloper tot afdwinging.

Betekenis 2: Agterna betaal

Wat "Agterna betaal" beteken

'n Betaling wat agterna gemaak word val aan die einde van die tydperk waarop dit betrekking het. 'n Betaling wat vooruit gemaak word val aan die begin.

Algemene voorbeelde:

• Rente agterna betaal — rente vir 'n tydperk word aan die einde van daardie tydperk gehef en is betaalbaar. Dit is die standaardkonvensie vir die meeste termynlenings.
• Salaris agterna betaal — word aan die einde van die maand betaal vir die maand wat pas gewerk is.
• Huur vooruitbetaal — die meer algemene konvensie vir huur, wat aan die begin van die tydperk wat bewoon word, betaal word.
• Dividende en koeponne — word gewoonlik agterna betaal vir die tydperk waarvoor dit opgeloop het.

Geeneen hiervan impliseer laat betaling nie. 'n Lener wat rente agterna op die betaaldatum betaal, is ten volle op datum.

Waarom dit vir leningprysing saak maak.

Die tydsberekeningskonvensie beïnvloed die effektiewe koste van 'n lening, selfs wanneer die nominale koers identies is.

'n gewone annuïteit (paaiemente agterna) het elke paaiement wat aan die einde van elke tydperk val. 'n annuïteit by vooruitbetaling (paaiemente vooruit) het elke paaiement wat aan die begin van elke tydperk val. Omdat vooruitbetalings vroeër ontvang word, hou die uitlener die lener se geld langer, en die effektiewe rentekoers op 'n vooruitbetalingskedule is hoër as op 'n agternaskedule teen dieselfde nominale koers.

Dit is 'n herhalende bron van prysondeursigtigheid in kleinlenings, waar 'n eerste paaiement wat by uitbetaling ingevorder word, of 'n fooi wat vooraf afgetrek word, die effektiewe koers wesenlik bo die gekwoteerde nominale koers verhoog. Deursigtige prysbekendmaking — 'n effektiewe rentekoers of totale kredietkoste wat op werklike kontantvloei bereken word — is wat die twee vergelykbaar maak.

Dieselfde beginsel geld vir diskontorente, waar rente van die uitbetaling afgetrek word eerder as om oor die termyn ingevorder te word. Die lener ontvang minder as die nominale bedrag terwyl hy die volle bedrag terugbetaal, wat die effektiewe koers aansienlik bo die vermelde koers verhoog.

Algemene Slaggate

• Om agterstalligheid met die uitstaande balans te verwar: Agterstalligheid is wat nou agterstallig is; die uitstaande balans sluit paaiemente in wat nog nie verskuldig is nie.
• Om die agterstalligheidskoers as 'n kredietgehalte-maatstaf aan te haal: Dit onderskat risiko wesenlik in vergelyking met PAR.
• Om kapitalisasie as 'n oplossing te behandel: Om agterstalligheid by die hoofsom in te vou, maak die agterstalligheidslyn leeg sonder om die lener se posisie te verbeter, en stel DPD terug.
• Om te aanvaar "in arrears" beteken laat: In 'n prys- of betaalstaatkonteks beskryf dit tydsberekening, nie wanbetaling nie.
• Om toekenningslogika te ignoreer: Waar die waterval fooie eerste vereffen, kan kontant ontvang word terwyl die agterstalligheidsbalans op paaiemente skaars beweeg.
• Om nominale koerse oor verskillende betalingstydsberekeninge te vergelyk: Vooruitbetaalde en agterstallige skedules teen dieselfde nominale koers is nie gelykwaardige kostes nie.
• Om boetekoste te laat saamstel: Agterstalligheidsbalanse wat deur fooie opgeblaas is, word dikwels oninvorderbaar, wat 'n invorderingsprobleem in 'n afskrywing omskep.

Gereelde Vrae

Is om agterstallig te wees dieselfde as om in wanbetaling te wees?

Nee. Agterstalligheid begin met die eerste gemiste betaling. Wanbetaling is die oorskryding van 'n gedefinieerde drempel — gewoonlik 90 dae agterstallig — op watter punt spesifieke kontraktuele en rekeningkundige gevolge van toepassing is.